Finansowanie pomostowe i mezzanine dla parku handlowego — studium modelowe (12 mln PLN)
Modelowa architektura transakcji: jak spółka deweloperska może pozyskać kapitał na dokończenie komercjalizacji bez oddawania kontroli nad projektem
Sytuacja wyjściowa i wyzwanie spółki
Tradycyjny bank kredytujący uzależnił uruchomienie transzy od osiągnięcia poziomu 85% podpisanych umów najmu. Spółka ma podpisane umowy na 74% powierzchni, a najemcy kluczowi wymagają terminowego przekazania lokali pod rygorem kar umownych.
Struktura transakcyjna przygotowana przez doradcę
Współpracujący doradca transakcyjny przygotowuje blind teaser i kieruje projekt do wyspecjalizowanych funduszy private debt. Skonstruowano finansowanie pomostowe oparte na podporządkowanej hipotece łącznej na nieruchomości komercyjnej oraz cesji przyszłych wierzytelności z umów najmu.
Pakiet zabezpieczeń majątkowych i prawnych:
- Hipoteka umowna na nieruchomości komercyjnej
- Cesja praw z umów najmu sieci handlowych
- Zastaw rejestrowy na udziałach spółki celowej (SPV)
- Oświadczenie o poddaniu się egzekucji (art. 777 KPC)
Osiągnięty rezultat dla spółki
Pozyskanie 12 mln PLN umożliwia dokończenie prac budowlanych i terminowe otwarcie obiektu. Po osiągnięciu 96% najmu następuje refinansowanie długu pomostowego długoterminowym kredytem bankowym.
Kluczowe wnioski dla właścicieli i zarządów spółek:
- 1Szybkość pozyskania kapitału w formule private debt chroni dewelopera przed karami umownymi
- 2Finansowanie dłużne nie wymaga oddawania udziałów ani kontroli nad zyskiem z komercjalizacji
- 3Spłata następuje w drodze refinansowania bankowego po podniesieniu wskaźnika NOI
Twoja spółka stoi przed podobnym wyzwaniem kapitałowym?
Prześlij podstawowe informacje. Wstępna analiza możliwości pozyskania długu lub sprzedaży udziałów w ciągu 48h (SLA). 0% prowizji od platformy.